L' estiu pot ser un bon moment per prendre decisions importants a la nostra vida, com comprar un nou habitatge . Gràcies al fet que hi ha més hores de llum solar ja que solem tenir més temps lliure en aquesta època de l'any, és molt possible que ens resulti més fàcil cercar casa, triar-la i gestionar la compra.

Per això, si ens trobem davant aquesta perspectiva, no està de més que ens informem amb antelació sobre els canvis que s'esperen per a les hipoteques de cara a les properes setmanes , i més aquest 2024 , un any que ja ha deixat clar que pot acabar sent un punt d'inflexió important per canviar la tendència a l'alça dels seus costos.

Què ha passat durant els primers mesos del 2024?

Abans d'enfocar-nos en allò que ens espera a curt termini, és important mirar enrere per saber bé d'on venim. I el primer que podem dir és que el 2023 va ser un any dur per al mercat hipotecari , ja que l'euríbor va seguir una línia ascendent que només es va frenar durant els últims mesos. Entre octubre i desembre va caure mig punt i va començar el 2024 per sota dels 4 punts (3,686) .

Des de llavors, s'ha mantingut en una situació d'estabilitat, amb variacions ínfimes que tampoc no s'han traduït en grans ofertes en les propostes hipotecàries dels bancs. La raó? En aquests mesos, el Banc Central Europeu (BCE) ha optat per mantenir estables els seus tres tipus d'interès , malgrat les bones notícies proporcionades darrerament per la inflació i les previsions favorables sobre el creixement econòmic de la zona de l'euro.

En concret, i per cinquena ocasió consecutiva, a la reunió d'abril el BCE no va canviar el seu tipus d'interès de referència (4,5%) , cosa que ja es va entendre com una declaració d'intencions de cara al futur i com una bestreta d'un descens imminent a la reunió següent , a principis del mes de juny . I és que, la màxima responsable, Christine Lagarde , ja va destacar que, just abans de l'estiu, hi hauria més raons de pes per reduir els tipus d'interès. Cosa que no passa des del 2016.

Realment baixaran les hipoteques aquest estiu?

La pregunta clau és quins canvis a les hipoteques es produiran aquest estiu i si, realment, portaran bones notícies per als hipotecats. La veritat és que els antecedents ja comentats donen marge per a l'optimisme , perquè tant l' estabilització dels tipus d'interès del BCE i com la consegüent de l'euríbor han suposat un alleugeriment per a la pressió que, des de fa un any i mig, estava rebent el mercat.

Aquesta va tenir efectes severs sobre la compravenda a Espanya, perquè, segons dades de l'INE, el 2023 es van inscriure als registres de la propietat 381.560 hipoteques , cosa que va suposar un descens del 18% respecte a les dades de l'any anterior. I és que, davant els interessos elevats dels préstecs, molts nous propietaris van buscar fórmules per pagar els seus habitatges al comptat, com a través d'estalvis o de diners procedents d'herències.

Davant d'aquesta situació, els bancs es van veure en la necessitat de millorar les seves condicions per a determinats perfils , i ara, una vegada que la situació s'ha estabilitzat, tot apunta que faran extensibles aquests avantatges a la resta de sol·licitants. Tot amb l'objectiu de recuperar el pols al mercat hipotecari i aconseguir un repunt fins i tot en un període de menys activitat com sol ser l'estiu.

La demanda també serà un factor que influeixi

Així, doncs, la possible reducció dels tipus d'interès del BCE durant el mes de juny podria tenir la conseqüència directa de noves baixades a l'euríbor. Com veurem més endavant, això probablement es tradueixi al seu torn, en imminents revisions a la baixa per a aquelles hipoteques variables o mixtes ja signades , així com en millors condicions per a la contractació dels nous préstecs bancaris.

Tot i això, els moviments de les autoritats europees no són l'únic factor que condicionarà els canvis en les hipoteques que es produiran a curt termini. Aquests també dependran de la demanda existent al mateix mercat hipotecari , la qual, com ja hem vist, va caure de forma evident durant el tram final del 2023.

Aquesta és una situació que, amb l'inici del 2024, ha començat a invertir-ne la tendència. Al febrer es va apreciar un increment del 6% en la venda d'habitatges , el qual va venir acompanyat també d' un repunt del 3,8% per sobre de la mitjana interanual en la concessió d'hipoteques (la millor dada des del novembre del 2022).

Així, el segon mes de l'any es van signar 37.232 préstecs , cosa que va contribuir a recuperar una mica la situació i va evidenciar que aquest any serà clau perquè els bancs incrementin les seves carteres de clients. Almenys, a un ritme moderat, perquè també sembla clar que la recuperació es veurà llastrada per l' evident escassetat d'oferta d'habitatge .

Mesos de 'guerra hipotecària'

Dit tot això, la situació és tan gran que alguns experts fins i tot ja s'han atrevit a parlar de 'guerra hipotecària' durant la segona meitat del 2024. Les pobres dades de l'any passat han fet que les entitats bancàries prenguin decisions, especialment pel que fa a les hipoteques més sensibles a aquests canvis econòmics i socials: les hipoteques variables i mixtes .

Segons Javier Ruiz , Cap d'Economia de la Cadena SER , la previsió és que l'euríbor tanqui 2024 en un 3,3% i que, durant l'any que ve, es mogui en tipus d'un 2%. Moviments que significaran menys interessos per als bancs i, per tant, els obligaran a millorar les ofertes de crèdits per intentar incrementar el seu volum comercial. El que hauria de portar a una major competència al mercat .

Tot i això, just abans de l'estiu els principals canvis a les hipoteques s'han limitat a les de tipus fix i mixt. Al mes d'abril ja era possible trobar hipoteques fixes amb un interès per sota del 3% (tot i estar el valor de l'euríbor en un 3,718%) i mixtes amb un TIN fix per als primers anys del 2,25%. Unes condicions interessants, però que també són un aperitiu dels grans moviments que s'esperen al mercat de les hipoteques variables .

Perspectives per a les hipoteques ja contractades

I és que els futurs propietaris no són els únics que segueixen amb atenció els canvis a les hipoteques. Tampoc no perden de vista la situació aquells propietaris d'immobles que ja tenen contractada una hipoteca variable o mixta i que, per aquesta situació, han vist incrementada, en major o menor mesura, la seva quota durant els darrers mesos.

Més enllà de la lleugeríssima pujada de l'euríbor que es va produir al març (de 0,047%) , i que només va afectar aquells que van tenir aquest mes la seva revisió anual, a partir d'ara s'espera que les revisions periòdiques (incloses les semestrals) comencin a ser beneficioses per als clients .

És més, segons estimacions de l' OCU , a l'abril els hipotecats que veuen actualitzada la seva quota cada 6 mesos van haver de pagar 23 euros menys al mes per cada 100.000 euros pendents de tornar. I aquestes reduccions podrien ser més acusades a l'estiu, sempre que es compleixin els esmentats pronòstics de caigudes a l'euríbor .

Serà aquest estiu un bon moment per comprar?

Tot fa pensar que sí, almenys si ho comparem amb el panorama dels darrers mesos. La situació d'avui augura canvis en les hipoteques, lents però evidents, que cada cop resultin més avantatjosos per als consumidors , especialment per a aquells que ara se'n disposen a contractar-ne una. Amb la qual cosa, la paciència també podria acabar resultant un factor diferencial , ja que el panorama podria ser encara millor durant el 2025.

Per això, per al futur comprador, la decisió d'adquirir ja el seu habitatge o esperar dependrà en gran mesura de la pressa que tingui . Si no us urgiu, probablement el que és recomanable sigui que espereu uns mesos més per deixar que l'euríbor caigui per sota del 3 % i que aquestes millores en les condicions de contractació es consolidin. Sobretot, per a les hipoteques de tipus variable.

Principalment perquè, encara que al mercat hipotecari és impossible predir el futur amb un 100% de seguretat, la tendència d'aquest inici del 2024 és evident i apunta a un estiu que es convertirà en punt d'inflexió per al mercat: després d'un 2023 particularment dur i un començament d'any de certa estabilitat, el més probable és que la segona meitat de 20 .

Et recomanem:

• Claus per demanar una hipoteca: procés fàcil pas a pas
• El tipus dinterès duna hipoteca: com es decideix i per què